研报：本周比特币大额转账暴涨200% 熊市资金涌动暗流

报告摘要

链上数据：

本周，比特币活跃地址数从351万个小幅回落至345万个，其中新增地址数从上周的141万个回落至134万个，结束连续4周的增长态势； 重新激活地址数为149万个，较上周有所减少。 上升 10,000。 链上交易量719.6万枚BTC，增长21.5%； 共计151万笔，下降2%； 平均交易量为4.76 BTC，增长24%。 TPS为2.5，略有下降。 链上转账手续费136.9 BTC，平均每笔交易0.00009 BTC，略有下降； 比特币地址的集中度显着增加。 本周比特币大额转账1笔，转账金额13,376 BTC，1,000-10,000 BTC大额转账笔数由上周的398笔增加至1,188笔； 从分配比例来看，本周转账金额最大范围为1K-10K BTC，占总转账金额的32.9%（上周为17%）； 本周，Top30 比特币地址中有 4 个账户余额发生较大变化，均为净流入。

本周以太坊活跃地址数减少13.8%，从175.4万减少到151.2万； 交易量较上周下降14.9%至891万个ETH； 链上交易笔数505万笔，下降3.2%。 TPS 为 8.4，下降 2.3%。 转账手续费从 9,000 ETH 增加到 12,000 ETH； 平均费用增加了 35.2% 至 0.0023 ETH。 以太坊地址持币集中度较上周略有上升； 本周，以太坊发生一笔50,000 ETH的大额转账； 本周以太坊大额转账和小额转账交易量均有所下降。

社交媒体数据：

在数字货币领域，比特币、以太坊、EOS在国内仍然是最受欢迎的，国外的比特币、以太坊、IOTA分列前三； 在热点事件领域，国内关注度前三的分别是“风险”、“在线”和“生态”，国外是“Bot机器人”、“ETF”和“科技科技”； 在交易所和币圈KOL领域，国内火币、OKEX和Fcoin占据社区关注度最高，国外排名前三的分别是Coinbase、Binance、McAfee。

Github社区中，本周点赞数和关注数最高的三种币种分别为ETH、BTC和TRON，Fork数最多的分别为ETH、BTC和EOS，提交代码最多的分别为ETH、TRON和BTC； 版本发布数量最多的是EOS。 数字货币和区块链相关词在百度和谷歌的搜索量均有所下降，且下降趋势已连续两周持续。

市场交易数据：

本周市场集体下跌，其中IOTA跌幅最大，下跌23.8%，ETC逆势上涨3.5%。 BTC价格波动最小，标准差为0.0025，IOTA价格波动最大，标准差为0.0092。 本周换手率与上周相比变化不大。 唯一有很大区别的是ETC。 相关性最高的是BTC和Stellar，BTC和BCH； 相关性最低的是 ETC 和 BTC，以及 ETC 和 Stellar。

报告文本

1. 数据上链

1.1 比特币活跃地址数

本周比特币活跃地址数由上周的351万小幅下降至345万。

新增地址数由上周的141万个下降至134万个，结束了连续4周的增长态势； 连续活跃地址数从62万上升至63万，占总活跃地址数的18.3%（上周为17.7%）； 激活地址数为149万个，与上周基本持平。

1.2 比特币链上交易量

比特币链上交易量为719.6万枚BTC，较上周的592万枚增长21.5%。 链上交易笔数为151.1万笔，低于上周的154.2万笔。 平均每笔交易的BTC金额较上周有所增加，从3.84BTC增加到4.76BTC，增加了23.95%。

1.3 比特币每秒平均交易量

随着交易笔数的增加，本周比特币平均每秒交易量为2.5笔，较上周略有下降，结束了连续六周的上涨趋势。

1.4 比特币链上的交易费用

本周总转账手续费较上周有所下降，由上周的154BTC降至136.9BTC，平均每笔交易手续费为0.00009BTC，较上周略有下降。

1.5 比特币地址集中度分析

本周比特币地址集中度较上周有明显提升。 前10名地址持币率较上周上升0.12个百分点； Top 10-100地址持币比例与上周持平； Top 100-1000地址持币比例稳定在16.6%，上升0.04个百分点； 剩余地址的持币比例为上周的64.28%，下降0.07个百分点至64.21%。

1.6 比特币大额交易监控

火币研究院根据转账金额对比特币交易进行分类：>10000比特币为超大额转账，1000~10000比特币为大额转账，1000比特币以下为其他. 本周比特币大额转账1笔，转账金额13376 BTC，大额转账笔数由上周的398笔激增至1188笔。

1.7 比特币交易量分布

本周比特币从1000到10000的转账金额大幅上升，从101万个BTC增加到237万个BTC，占比也从17%上升到32.9%btc交易提币手续费，为最大转账金额幅度。

1.8 比特币Top30地址余额变化

本周前30个比特币地址中有4个的余额发生了较大变化，均为净流入。 其中，前三名交易所冷钱包地址本周均出现净流入：排名第一的Bitfinex地址净流入2,876 BTC，排名第二的Binance地址净流入10,012 BTC，排名第三的Bitfinex地址净流入10,012 BTC。 Bitstamp 净流入 8,000 BTC。

1.9 活跃以太坊地址数量

本周，以太坊活跃地址数从上周的 175.4 万个下降到 151.2 万个，降幅为 13.8%，结束了连续三周的上升趋势。

1.10 以太坊链上交易量

以太坊链上交易量较上周下降14.9%至891万个ETH。 本周链上交易笔数为505万笔，较上周的522万笔下降3.2%。 每笔交易的平均交易量为 1.76 ETH，较上周下降 11.8%。

1.11 以太坊每秒平均交易量

以太坊本周平均每秒交易量为 8.4 笔，较上周下降 2.3%。

1.12 以太坊链上的交易费用

本周的以太坊转账手续费较上周有所增加，从 9,000 ETH 增加到 12,000 ETH。 每笔交易平均手续费为0.0023 ETH，较上周上涨35.3%。

1.13 以太坊链集中度分析

本周，以太坊地址持有币的集中度有所增加。 前十名地址持币比例为11.13%，较上周上升0.09个百分点，Top10-100地址持币比例为23.53%，较上周下降0.07个百分点； Top100-1000地址持币比例有所上升，从25.19%上升到25.24%，下降0.05个百分点； 剩余地址持币占比有所下降，由上周的40.18%降至40.1%，下降0.08个百分点，达到近两个月以来的最低点。

1.14 以太坊大额交易监控

火币研究院根据转账金额对以太坊交易进行分类：>50000ETH为超大额转账，10000~50000ETH为大额转账，10000ETH以下为其他. 本周，以太坊上发生了一笔大额转账，金额为50,000 ETH； 大额转账笔数从上周的42笔增至45笔。

1.15 以太坊交易量分布

本周无论是大额转账还是小额转账，以太坊的交易量都有所下降。 从占比来看：本周各成交量区间占总成交量的占比下降最为明显的为50K+，从11.4%下降至0.6%。

1.16 以太坊Top30地址余额变化

本周btc交易提币手续费，前 30 个比特币地址中有 5 个发生了显着的余额变化，其中 4 个是净转入和 1 个净转出。 其中“0x61edcdf5bb737adffe5043706e7c5bb1f1a56eea”的bitfinex以太坊钱包地址本周净流入6万个ETH，是本周余额变化最大的Top30以太坊地址。

2.社交媒体数据

2.1 本周关键词云图（中国）

火币区块链研究院利用自然语言识别（NLP）分词，从国内最大的区块链论坛巴比特的帖子和回复中统计出“数字货币”、“活动”和“交易所及KOL”三类关键词。

在数字货币领域，比特币、EOS、以太坊仍然是最流行的三种货币。 本周讨论的主要话题集中在货币价格和交易策略上。

在热点事件方面，排名前三的分别是“风险”、“在线”和“生态”。 其中，“风险”话题讨论量连续六周位居热点事件热词前三。 讨论的主要风险点是：1）币价持续下跌的风险； 2）USDT被爆的隐患； 3）套利和变砖的风险； 《线上》主要讨论1）Coinbase推出ETC，2）Binance年内推出法币交易。 《生态》主要讨论各种数字资产的生态建设，比较热门的讨论是关于ETC、EOS和ACT。

在交易所和币圈KOL领域，火币、OKEX、Fcoin占据社区关注度前三。 主要讨论点集中在代币上交易所、交易中遇到的技术问题、平台代币价格等方面：除了期货合约的讨论，OKEX上的讨论也包括一些因GTC下架引起的讨论和疑惑.

在三个领域的所有话题中，“NEO”、“IOTA”、“张健”、“POW”和“Ripple”的关注度上升最快，“AE”、“Ontology”、“Public Chain”、“Cross” -Block”“Chain”和“SOC”的关注度下降最快。

2.2 本周关键词云图（国外）

同样，火币研究院根据国外最大论坛Reddit上“加密货币”的发帖和回复，统计了三个关键词：“数字货币”、“事件”、“交易所和KOL”。

在数字货币领域，比特币、以太坊和IOTA是最流行的三种货币。 其中，比特币的主要讨论点主要是关于价格走势和ETF延迟决策的讨论； 以太坊主要是讨论币价和交易策略； IOTA本周的讨论主要围绕主流交易所暂停IOTA提现，以及以IOTA为代表的Tangle技术的未来发展方向，以及在物联网行业的应用。

热点事件方面，排名前三的分别是“BOT（机器人）”、“ETF”和“Technology（技术）”。 “BOT机器人”的讨论主要是关于交易机器人的策略和收益； “ETF”讨论的主题是“美国证券交易委员会延迟比特币ETF决定”； 《Technology（技术）》本周的热门帖子是：“美国银行、IBM、万事达卡拥有100多项区块链技术专利”引发热议。

在交易所和币圈KOL领域，国外讨论最多的是“Coinbase”、“Binance”和“McAfee”。 关于“Coinbase”和“Binance”的讨论不仅包括平台用户的常规话题讨论，还包括Coinbase对ETC上市的最终考验。 关于“McAfee”的讨论主要内容是：1）McAfee 的 Bitfi 钱包疑似被黑 2）McAfee 发推文：谁能成功从 Bitfi 窃取加密货币，谁将赢得 10 万美元。

在三个领域的所有主题中，“Tangle”、“Mcafee”、“Bitmex”、“ETF”和“SEC”的关注度上升最快，而“Monero”、“Binance”、“lightning”、“Stellar” ”和“NEO”的关注度下降最快。

2.3 本周Github活动

Github社区中，本周Star和Watchers最多的三个币种分别是ETH、BTC和TRON； 分叉最多的币种是ETH、BTC和EOS； 代码提交次数（commit）前三名分别是：ETH、TRON和EOS，其中EOS本周发布了3个版本。

2.4 搜索趋势

本周除虚拟货币和区块链相关搜索外，百度和谷歌均较上周明显下降。 下降最明显的是EOS在谷歌的搜索量（下降16.7%）和区块链在百度的搜索量。 （下降 11.7%）。

三、市场交易数据

3.1 回报与波动

本周，数字货币价格集体下跌。 跌幅最大的是IOTA，较上周下跌23.8%； ETC逆势上涨3.5%； 同时，BTC价格波动率（每15分钟价格变化率的标准差）最小，为0.0025； IOTA价格波动最大为0.0092。

3.2 周转率

本周多数主流币换手率与上周相差不大。 唯一有很大区别的是ETC。 本周的离职率几乎是上周的两倍。 本周主流币换手率排名前三的分别是ETC（本周92%，上周43%）、EOS（本周71%，上周78%）和TRON（本周60.6%，上周77.7%）； 换手率最低的三种币种分别是Monero（本周10.2%，上周10.7%），Ripple（本周11.8%，上周9%），Stellar（本周11.8%，上周15.6%）。

3.3 货币相关性

本周除ETC独立行情外，其他主流币种均出现涨跌同时出现，两者相关性较高。

本周相关系数最高的是BTC和Stellar，相关系数为0.98，其次是BTC和BCH，相关系数为0.96； ETC和BTC，相关系数为-0.52，ETC和Stellar，相关系数为-0.51。

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